RateX: Nền tảng giao dịch và tối ưu lợi suất trên Solana

RateX là gì?

RateX là giao thức yield trading trên Solana, cho phép token hóa và giao dịch dòng lợi suất của các tài sản staking. Thay vì tiếp cận yield theo cách thụ động như staking hay farming truyền thống, RateX tách phần tài sản gốc và lợi suất thành các token riêng biệt, giúp yield trở thành một tài sản có thể mua bán và quản lý độc lập.

Thông qua mô hình Staking Token và Yield Token, RateX hỗ trợ các chiến lược như giao dịch biến động APY, khóa lợi nhuận theo kỳ hạn và phòng hộ rủi ro yield. Giao thức tập trung vào việc chuẩn hóa yield thành một công cụ tài chính minh bạch trên chuỗi, ưu tiên khả năng dự đoán và quản trị rủi ro thay vì tối đa hóa lợi nhuận ngắn hạn.

Đặc điểm nổi bật của RateX

RateX được phát triển nhằm tập trung vào việc chuẩn hóa và giao dịch dòng lợi suất thay vì chỉ phân phối APY thụ động. Bằng cách tách tài sản staking thành tài sản gốc và phần yield phát sinh theo thời gian, RateX cho phép lợi suất được định giá, giao dịch và quản lý rủi ro một cách độc lập trên chuỗi, mở ra các chiến lược chủ động hơn so với mô hình staking hay yield farming truyền thống.

Trên RateX, người dùng có thể mua bán yield, khóa lợi nhuận theo kỳ hạn hoặc phòng hộ rủi ro trước biến động APY, phù hợp với các chiến lược quản trị dòng tiền và kiểm soát rủi ro dài hạn. Giao thức cũng triển khai mô hình đòn bẩy cho các vị thế yield nhưng không dựa vào cơ chế thanh lý tức thời phổ biến trong DeFi. Thay vào đó, RateX sử dụng các giới hạn giá, TWAP và biên độ an toàn để giảm tác động của biến động ngắn hạn, giúp vị thế ổn định và dễ dự đoán hơn.

Thiết kế của RateX ưu tiên tính minh bạch và khả năng dự đoán rủi ro, với các thông số như tỷ lệ ký quỹ, price cage và dữ liệu on-chain được công khai, cho phép người dùng đánh giá rõ cấu trúc rủi ro trước khi tham gia. Nhờ kiến trúc tích hợp ở cấp smart contract, RateX không chỉ phục vụ người dùng cá nhân mà còn hướng tới ví điện tử, nền tảng phân tích và các tổ chức cần công cụ quản lý yield có cấu trúc, từng bước định vị mình như lớp hạ tầng cho thị trường yield token hóa trên Solana.

Hướng dẫn tham gia airdrop RateX

RateX triển khai chương trình Points Pre-Acceleration nhằm khuyến khích người dùng sớm tham gia giao thức thông qua các hoạt động giao dịch yield và cung cấp thanh khoản. Người dùng có thể tích lũy RateX Points, đồng thời nhận thêm points từ các dự án đối tác như Solayer và Sonic, tùy theo loại tài sản và chiến lược tham gia.

Người dùng truy cập website chính thức của RateX và kết nối ví Solana đang sử dụng (Phantom, Backpack,…). Cần đảm bảo ví có sẵn SOL để trả phí giao dịch và một lượng tài sản phù hợp để tham gia các chiến lược yield.

Sau khi kết nối ví, vào tab Points để xem danh sách các tài sản và sản phẩm đang được áp dụng chương trình tích điểm. Tại đây, RateX hiển thị rõ loại tài sản, hệ số boost và nguồn points có thể nhận được (RateX, Solayer, Sonic).

RateX cung cấp ba hướng tham gia chính, phù hợp với khẩu vị rủi ro khác nhau:

Mua Yield Token (YT): Phù hợp với người muốn tiếp cận yield chủ động. Hình thức này giúp người dùng vừa có exposure với lợi suất, vừa nhận RateX Points và các điểm thưởng từ hệ sinh thái liên quan.

Cung cấp thanh khoản (Liquidity Providing): Người dùng cung cấp thanh khoản cho các pool được hỗ trợ để nhận boost points, đồng thời hưởng phí giao dịch. Đây là chiến lược giúp tối ưu lượng points nhận được trong chương trình.

Mua Principal Token (PT): Dành cho người muốn hưởng APY cố định và ổn định. Tuy nhiên, chiến lược này không mang lại RateX Points, phù hợp hơn với mục tiêu quản lý lợi suất thay vì săn airdrop.

RateX áp dụng cơ chế boost points, trong đó lượng points nhận được có thể tăng lên tùy theo loại tài sản, hình thức tham gia và thời gian nắm giữ. Việc kết hợp mua YT và cung cấp thanh khoản thường mang lại hiệu quả tích điểm cao hơn

Ngoài ra người dùng có thể mời bạn bè tham gia thông qua link giới thiệu để nhận thêm points. Toàn bộ tiến độ, lượng points tích lũy và lịch sử hoạt động được hiển thị tại Dashboard, giúp người dùng dễ dàng theo dõi và điều chỉnh chiến lược.

Nhà đầu tư và đội ngũ dự án RateX

Nhà đầu tư

RateX đã hoàn tất vòng gọi vốn trị giá 7 triệu USD, với sự tham gia của một số quỹ đầu tư và tổ chức hoạt động lâu năm trong lĩnh vực crypto và hạ tầng tài chính số, nổi bật có Animoca Ventures, GSR, Echo, Crypto.com Capital và Gate Ventures.

Vòng gọi vốn này cho thấy sự quan tâm của các nhà đầu tư đối với mô hình giao dịch yield và hạ tầng tài chính cấu trúc mà RateX đang xây dựng trên Solana.

Đội ngũ dự án RateX

Ở thời điểm hiện tại, RateX chưa công bố thông tin chính thức về đội ngũ phát triển. Điều này khiến việc đánh giá đội ngũ dựa trên danh tính gặp hạn chế.