Coin98 Insights

Save

Copy link

Backed Finance là gì? Thông tin chi tiết về tiền điện tử bToken

Backed Finance đã ứng dụng Real World Assets như bCOIN của Coinbase vào thị trường DeFi thế nào? Tìm hiểu về cơ chế hoạt động và đặc điểm nổi bật của BackedFi cùng thông tin chi tiết về các bToken.

vytran

Published Mar 06 2023

Updated Jul 18 2024

7 min read

Backed Finance là gì?

Backed là một dự án đưa các tài sản ở thị trường tài chính truyền thống đến với DeFi bằng cách tạo ra các token ERC20 đại diện những cổ phiếu ngoài đời thực (Tesla, Google, Apple…)

Các token này sẽ được minh bạch hoàn toàn trên on-chain và sẽ được bảo chứng 100% bởi những tài sản ngoài đời thật (Real World Assets - RWAs). Từ đó chúng có thể được sử dụng trên toàn hệ sinh thái DeFi.

website của backed finance — Backed Finance Website: https://backed.fi

BackedFi cũng là 1 trong số các dự án được Base blockchain L2 của Coinbase nhắc đến trong hệ sinh thái.

Sản phẩm & doanh thu của Backed Finance

Sản phẩm của Backed Finance

Trước tiên để hiểu về các sản phẩm của Backed Finance, bạn hãy xem trước quy trình tạo ra token đại diện cho các tài sản ở thị trường truyền thống như sau:

Tài sản ngoài đời thực (underlying assets) → Sản phẩm tài chính cấu trúc (Structured Products) → bToken.

Backed Assets

Backed Assets (bTokens) là các token chuẩn ERC-20 được tokenized từ các structured product. Structured Product này có giá trị được neo với các cổ phiếu và chứng khoán (underlying assets) tại thị trường truyền thống như Tesla, Apple… Mỗi bTokens được mint ra đều được bảo chứng 1:1 với mỗi đơn vị tài sản ngoài đời thực (Real World Assets - RWAs).

Các sản phẩm của Backed Assets sẽ được token hóa bởi Backed Finance AG, công ty mẹ của BackedFi.

Backed Assets tập trung cung cấp các sản phẩm của mình cho khách hàng chuyên nghiệp và các tổ chức đã trải qua vòng kiểm duyệt KYC & các yêu cầu về vốn khác.

btokens — Nguồn: https://www.backedassets.fi

Các bToken đã được Backed Finance phát hành hiện nay bao gồm:

bCSPX: Token đại diện cho chứng khoán CSPX của chứng chỉ quỹ iShares Core S&P UCITS ETF. Cung lưu hành hiện tại
bCOIN: Token đại diện cho cổ phiếu COIN của công ty Coinbase Global
bNIU: Token đại diện cho cổ phiếu NIU của công ty Niu Technologies

btokens hiện nay — Các bToken đang có trên BackedFi

Doanh thu của Backed Finance

Backed Assets sẽ thu phí khi các tổ chức thực hiện việc mint và redeem các Backed Tokens. Backed Finance hiện không tính phí quản lý và không thu hoa hồng trong các giao dịch từ Backed.

Điểm nổi bật của Backed Finance

Với Backed Assets, đội ngũ dự án kỳ vọng rằng trong tương lai, người dùng sẽ có thể sử dụng các bToken này vào các dự án trong hệ sinh thái DeFi.

Ví như cho vay bToken của Google lên Compound, dùng bToken của Apple làm tài sản thế chấp để vay ra DAI trên Maker, sử dụng bETF vào Yearn Finance cùng vô số những ứng dụng khác.

Vì vậy, Backed Assets là những tài sản:

Được bảo chứng hoàn toàn: Các bToken được đảm bảo 1:1 với tài sản cơ sở của nó.
Tuân thủ pháp luật: Hoạt động trong khung pháp lý của đạo luật DLT của Thụy Sĩ.
Tương thích với các ứng dụng DeFi: Vì các token của Backed Finance là ERC20, người dùng có thể sử dụng chúng ở những DApp trong hệ sinh thái Ethereum.
Nhanh chóng: Giao dịch không cần chờ đợi T+2, T+3 giống giao dịch tại CeFi. Với bToken, người dùng có thể giao dịch bTSLA sang USDC ngay lập tức.

đặc điểm nổi bật backedfi — Các đặc tính của bToken.

Backed Assets phát hành sản phẩm của mình tại Thụy Sĩ và sẽ tuân thủ pháp luật của Thụy Sĩ.

Ngoài ra, một bản cáo bạch của bTokens đã được chấp thuận tại Liechtenstein, cho phép sản phẩm của Backed được tiếp cận lượng khách hàng cá nhân thông qua các trung gian tài chính được cấp phép khu vực Thụy Sĩ và Liên minh châu Âu.

Backed Finance có token không?

Không. Đội ngũ Backed Finance hiện tại không có dự định ra mắt native token riêng cho dự án.

Roadmap & cập nhật

Lộ trình phát triển chính của Backed Finance được tóm tắt dưới đây:

2021: Giới thiệu Backed Finance tới cộng đồng.
Ngày 15/12/2022: Bổ nhiệm CTO là Yotam Katznelson, người đã có 13 năm kinh nghiệm trong ngành tài chính công nghệ.
Ngày 16/12/2022: Tích hợp Chainlink Proof of Reserve để phục vụ nhu cầu theo dõi on-chain nguồn dự trữ của bToken và tăng độ minh bạch cho các Backed Assets.
Ngày 6/2/2023: Ra mắt bToken đầu tiên là bCSPX
Ngày 23/2/2023: Backed mở rộng phạm vi hoạt động lên Base Blockchain

Đội ngũ dự án

Levi Adam - Co-Founder: Adam là chuyên gia trong lĩnh vực Blockchain, anh đều là cộng sự sáng lập của hai sản phẩm trong DeFi là Backed Finance và DAOstack. Adam cũng có bằng tiến sĩ chuyên ngành lý thuyết và Toán vật lý tại Trường Đại học Technion - Israel Institute of Technology.
Roberto Klein - Co-Founder: Roberto có kinh nghiệm làm việc trong lĩnh vực pháp lý và quản lý rủi ro tại DAOstack.
Yehonatan Goldman - Co-Founder: Yehonatan là một chuyên gia tự học. Với kinh nghiệm tham gia vào blockchain từ năm 2014, anh đã giúp DAOstack hoạt động và phát triển với vị trí COO trong ba năm.

Nhà đầu tư & đối tác

Nhà đầu tư và các vòng gọi vốn

Backed Finance đã kêu gọi vốn trong vòng Seed Round vào tháng 5 năm 2021 cùng với góp mặt của các nhà đầu tư như Gnosis, Semantic Ventures và Stratos technologies.

nhà đầu tư backed finance — Nhà đầu tư của Backed Finance

Đối tác

Các đối tác quan trọng của BackedFi sẽ bao gồm các tổ chức tại thị trường truyền thống, đóng những vai trò như sau:

Custodian: Chịu trách nhiệm quản lý nguồn tài sản thực của bToken ngoài đời.
Security Agent: Đơn vị trung gian về kiểm định để đảm bảo số tài sản cơ sở an toàn và minh bạch.
Transaction Bank: Chịu trách nhiệm chuyển & nhận nguồn tiền ngoài CeFi đến các đối tác.
Paying Agent Upon Realization Event: Thanh toán tại ngày ghi nhận
Tokenizer: Bên phát hành bToken
Broker: Trung gian tài chính cho các tài sản cơ sở

backed partners — Các đối tác trong CeFi của BackedFi.

Trong đó Maerki Bauman & Co. AG sẽ chịu trách nhiệm 4 khâu Custodian, Transaction Bank, Paying Agent và Broker for underlying. Security Agent Services Ltd chịu trách nhiệm khâu Security Agent.

FAQs - Một số câu hỏi về Backed Finance

Nắm giữ bToken có đại diện cho quyền sở hữu cổ phần tại các công ty ngoài đời thật không?

Không. Backed Token không bao gồm quyền sở hữu đối với tài sản cơ bản hoặc bất kỳ quyền nào liên quan, bao gồm quyền biểu quyết và quyền nhận cổ tức.

Người nào có quyền mua các bToken?

Backed Tokens được bán cho những nhà đầu tư chuyên nghiệp đủ điều kiện, đã vượt qua vòng xác minh danh tính (KYC).

Điều kiện thỏa mãn yêu cầu nhà đầu tư chuyên nghiệp tại Backed Finance?

Nhà đầu tư chuyên nghiệp là các cá nhân chứng minh được:

Nắm giữ tài sản trị giá ít nhất 500,000 CHF và có đủ kiến thức hoặc kinh nghiệm chuyên môn; hoặc
Nắm giữ tài sản có thanh khoản cao ít nhất 2,000,000 CHF.

Các nhà đầu tư cá nhân có thể mua bToken ở đâu?

Dựa vào quy định hiện hành, các nhà đầu tư chuyên nghiệp và đại lý được cấp phép kết nối với Backed có thể đưa ra các bToken lên thị trường thứ cấp. Sau đó các nhà đầu tư cá nhân có thể mua bToken tại đây.

Đọc thêm: Toàn tập về tiền điện tử Revain Token